Calcular o número FIRE

O que é o número FIRE?

O seu número FIRE é o património investido necessário para que os seus investimentos cubram de forma sustentável as suas despesas sem trabalhar. Baseia-se na regra dos 4%: a hipótese de que pode retirar 4% da sua carteira todos os anos sem a esgotar em 30 anos.

Fórmula: Número FIRE = Despesas anuais × 25

Número FIRE por nível de despesas: referência rápida

Número FIRE por nível de despesas

Como a pensão da Segurança Social muda o seu número FIRE

Acompanhamento do progresso para o número FIRE

• 0–25% financiado: Fase inicial. As contribuições importam mais. Os retornos do mercado ainda são pequenos.
• 25–50% financiado: O juro composto torna-se significativo. Já está a meio caminho em muitos sentidos.
• 50–75% financiado: O fim está visível. Mesmo sem contribuições, o juro composto fecharia a maior parte da diferença.
• 75–100% financiado: Território Coast FIRE. Poderia parar de investir e provavelmente atingir o objetivo.
• 100%+ financiado: FIRE atingido.

O número FIRE em Portugal: ajustamentos fiscais

Tabela do número FIRE por nível de despesas (Portugal)

PPR como componente do número FIRE

O PPR (Plano Poupança Reforma) é uma das melhores ferramentas de acumulação em Portugal graças à dedução fiscal imediata no IRS. Na fase de levantamento, os PPR resgatados após os 60 anos com mais de 5 anos de vigência têm tributação reduzida a 8% em vez de 28% — significativamente mais favorável. Estruturar parte do número FIRE em PPR e levantar após os 60 anos pode reduzir substancialmente a carga fiscal nos levantamentos.

A pensão da Segurança Social como redutor do número FIRE

Um português que se reforma antecipadamente aos 50 anos com 20 anos de contribuições mantém direitos a uma pensão futura reduzida. Use o simulador da Segurança Social Direta para estimar a pensão com diferentes datas de início. Cada 500 €/mês de pensão futura reduz o número FIRE em cerca de 171.000 € (a uma taxa de levantamento de 3,5%). Este "crédito de pensão" é frequentemente ignorado mas pode mudar significativamente o número FIRE necessário.

Atualizar o número FIRE anualmente

O número FIRE não é estático. Evolui com as despesas reais, o horizonte temporal e a pensão futura estimada. Uma revisão anual — idealmente em janeiro ou na época da declaração de IRS — permite recalibrar o objetivo. Se o mercado correu bem e a carteira superou a trajetória prevista, poderá ser possível atingir o FIRE mais cedo. Use o simulador da Segurança Social Direta anualmente para atualizar a estimativa de pensão futura integrada no cálculo.

FAQ: número FIRE em Portugal

O PPR no número FIRE: a vantagem fiscal portuguesa

Uma das características únicas do planeamento FIRE português é o PPR. Ao contrário de uma conta de valores normal, os levantamentos de PPR após os 60 anos com 5+ anos de vigência são tributados apenas a 8% — em vez de 28% sobre as mais-valias. Isto significa que um euro de levantamento de PPR "vale" 92 cêntimos líquidos, versus ~82 cêntimos num ETF numa conta de valores normal. Estruturar 20–30% da carteira FIRE em PPR pode reduzir a carga fiscal global dos levantamentos em 5–10% — equivalente a vários anos de poupança. Use os PPR de unit-linked (unidades de participação em ETFs) para combinar o crescimento de longo prazo com a eficiência fiscal na saída.

Calculadora FIRE com englobamento vs taxa liberatória

Em Portugal existe uma opção fiscal interessante: pode englobar as mais-valias no rendimento global do IRS em vez de aplicar a taxa liberatória de 28%. Se o rendimento total for baixo (escalão de 23% ou inferior), o englobamento é mais favorável. Para um reformado antecipado com rendimentos reduzidos, os primeiros anos de reforma podem ter efetivamente menos de 28% de tributação sobre as mais-valias. Simule sempre ambas as opções na declaração de IRS para escolher a mais vantajosa — esta flexibilidade é uma vantagem real do sistema fiscal português para os planificadores FIRE.

O certificado de aforro como componente defensiva

Os Certificados de Aforro Série E e os Certificados do Tesouro Poupança Valor (CTPV) são instrumentos de poupança do Estado português com rendimentos garantidos e isentos de tributação municipal. Para montantes até 250.000 € por titular, são uma alternativa sólida ao fundo de emergência e ao colchão de sequência de retornos na carteira FIRE — com liquidez razoável e sem risco de crédito do emissor.

Atualize o seu número FIRE anualmente com os seus dados reais: despesas do último ano, nova estimativa de pensão no simulador da Segurança Social Direta, e rendimento atual da carteira. Em 30 minutos por ano obtém uma imagem clara de onde está e quanto falta para a liberdade financeira.

O número FIRE como indicador de liberdade

O número FIRE não é uma meta arbitrária — é a tradução em euros do nível de liberdade que pretende ter. Quando a carteira atinge este valor, cada dia de trabalho passa a ser uma escolha, não uma obrigação. Em Portugal, o contexto cultural e o custo de vida tornam este número frequentemente mais acessível do que noutros países europeus — especialmente fora de Lisboa e Porto.

Perguntas frequentes